1.品种的流动性特点，不但会决定其活跃程度，同时也在影响市场行情的走势

2.流动性的供给方和需求方不但在进行商品价格的买卖，同时也是在进行流动性的买卖

3.分析流动性问题，对于构建微观交易体系，尤其是高频交易和算法交易体系，具有核心的重要意义

4.货币投放过多，在商品供给和需求基本不变的情况下，由于钱多货少，则商品的标价要上升——这样的上升，就是资本泡沬

5-在期货交易的合约当中，并不存在完美弹性的品沖。只有在股指期货近月合约快要到期的时候，市场价格对现货市场强制收敛，市场弹性最好

6.一般来说，趋势交易者或者大资金交易者，都喜欢参与流动性良好的市场；而套利交易者或者小资金交易者，在某些交易策略下，可能会喜欢参与流动性偏弱的市场,7.股指期货标的设计为大资金进出提供了便利，有助于未来装载更多的机构资金

8.消化1000万资金的时间在30秒之内的品沖，较适合做短线交易。消化时间在10分钟内的品沖，可以考虑按曰周期交易；而消化时间在10分钟以上的品沖，大资金进出场极不方便，如要参与，应考虑以周或月周期进行交易

9.—般认为，每秒成交10手以上的市场才具有基本的流动性。否则不仅市场流动性严重不足，波动性也会大大降低，不但不适合短线交易，同样也不适合长线交易

10.持仓资金过小的品种由于缺乏资金的对抗性，不易产生铰大的单边波动行情

11.价格在狭小范围内运动的时候，高持仓的品种能够阻挡价格的方向性运动；但是价格一旦形成趋势变化，高持仓的品沖因为止损盘的涌现，会助长价格的趋势运动

12.对市场初学者而言，交易频率不应该比市场平均水平更高。否则会产生过高的交易成本而达不到市场平均效率，无法获得市场均衡回报

13.波动率越小的品沖投机性越低，同时套保需求就越低

14.股指曰内震幅很大，完全不受外盘牵制

15.跳空风险率决定着客户应该怎样设计交易仓位

16.流动性消耗速度过快显示投机性强，投机性订单容易在局部打穿买一卖一的流动性壁垒，造成价格沖击；流动性消耗速度过慢则显示套保性强，价格难以造成正常波动

17.股指期货的流动性供给严重不足的原因在于套利、套保这些流动性的主要提供者尚末大规模进驻市场

18.运行价位小的品沖，曰内交易则需要支付非常高的点差成本而导致收益降低，不适合短线操作

19.股指是当前费率最低的品种，可以做短周期交易

20.股指期货无论是隔夜最大收益风险比，还是曰内最大收益风险比，均遙遥领先于其他品种

21.交易所在上市新品种前，会向期货公司征求合约设计的意见。对于合约最小波动价位，期货公司普遍给予的意见是“希望最小波动价位能超过手续费”

22.在一个流动性非常好，且期货公司和交易所能够有效控制风险的市场里，是不需要设置涨跌停板的

23.做市商套利算法的核心盈利目标是赚取市场上买一盘口和卖一盘口中的价差

24.噪音过多、持续过久的话，就可能成为主音

25.只要制造出极端行情，盈利主力就可以在交易所的帮助下顺利出场

26.正确的系统设计方法应该是先提出理论设想，再用历史上的任情加以验证